Investeringssparkonto (ISK) är den vanligaste sparformen för aktier och fonder i Sverige, och en av de största fördelarna är att du slipper deklarera varje enskild affär. I stället betalar du en låg schablonskatt som räknas på hela ditt innehav. Inför 2026 har två saker förändrats: schablonräntan har justerats och den skattefria grundnivån har höjts till 300 000 kronor. Här går vi igenom exakt hur skatten beräknas, med aktuella siffror och tydliga räkneexempel.
Snabbfakta
| Statslåneränta 30 nov 2025 | 2,55 % |
|---|---|
| Schablonränta 2026 | 3,55 % (statslåneränta + 1 procentenhet) |
| Skattesats | 30 % av schablonintäkten |
| Effektiv schablonskatt | ca 1,065 % av kapitalunderlaget över grundnivån |
| Skattefri grundnivå | 300 000 kr per person (ISK, kapitalförsäkring och PEPP sammanlagt) |
| Högsta avdrag | 10 650 kr (300 000 × 3,55 %) |
| Lägsta möjliga schablonintäkt | 1,25 % av kapitalunderlaget |
Vad är schablonskatt på ISK?
Ett investeringssparkonto är en kontotyp där du kan köpa och sälja aktier, fonder och andra värdepapper utan att betala vinstskatt på varje affär. I stället beskattas kontot schablonmässigt, vilket betyder att du betalar en fast, beräknad skatt varje år oavsett om innehavet gått upp eller ner. Några begrepp är bra att känna till:
- Kapitalunderlag – ett genomsnittsvärde av allt du har på kontot under året, inklusive insättningar. Det är detta belopp skatten utgår från.
- Schablonintäkt – en tänkt avkastning som räknas fram genom att kapitalunderlaget multipliceras med schablonräntan. Det är schablonintäkten som tas upp i deklarationen.
- Statslåneränta – en referensränta som Riksgälden fastställer varje vecka och som utgör grunden för schablonräntan.
Du behöver inte räkna ut något själv. Banken eller nätmäklaren lämnar automatiskt en kontrolluppgift till Skatteverket, och schablonintäkten är förifylld i din deklaration. Det är ändå nyttigt att förstå hur siffran uppstår – särskilt 2026 när reglerna ändrats.
Så beräknas ISK-skatten 2026
Uträkningen sker i fyra steg. Vi går igenom dem ett i taget med 2026 års siffror.
Steg 1 – Räkna ut kapitalunderlaget
Kapitalunderlaget är ett snitt av kontots värde under året. Du lägger ihop värdet på kontot vid ingången av varje kvartal (1 januari, 1 april, 1 juli och 1 oktober) med summan av alla insättningar du gjort under året, och delar sedan totalsumman med fyra.
Exempel: har du 400 000 kr vid varje kvartalsstart och gör insättningar på totalt 40 000 kr under året blir summan 400 000 × 4 + 40 000 = 1 640 000 kr. Delat med fyra ger det ett kapitalunderlag på 410 000 kr.
Steg 2 – Multiplicera med schablonräntan (3,55 %)
Schablonräntan för ett inkomstår är statslåneräntan den 30 november året innan plus en procentenhet. Den 30 november 2025 var statslåneräntan 2,55 procent. Schablonräntan – och därmed schablonintäkten – blir därför 3,55 procent för inkomståret 2026. Enligt reglerna hos Skatteverket kan schablonintäkten aldrig bli lägre än 1,25 procent av kapitalunderlaget, men för 2026 ligger den en bra bit över det golvet.
Schablonintäkt = kapitalunderlag × 3,55 %.
Steg 3 – Dra av den skattefria grundnivån (300 000 kr)
Den stora nyheten 2026 är att den skattefria grundnivån höjs till 300 000 kronor per person, upp från 150 000 kronor under 2025. Grundnivån gäller ditt sammanlagda sparande på investeringssparkonto, kapitalförsäkring och PEPP-produkt. Har du flera konton läggs kapitalunderlagen ihop innan gränsen räknas av, och avdraget görs i första hand mot ISK, därefter mot kapitalförsäkring och sist mot PEPP.
I praktiken innebär det att de första 300 000 kronorna av ditt kapitalunderlag är helt skattefria. Avdraget motsvarar högst 300 000 × 3,55 % = 10 650 kronor av schablonintäkten. Har du mindre än 300 000 kronor sammanlagt betalar du alltså ingen schablonskatt alls 2026.
Steg 4 – Beräkna skatten (30 %)
Den schablonintäkt som återstår efter avdraget beskattas i inkomstslaget kapital med 30 procent. Eftersom 3,55 % × 30 % ≈ 1,065 %, blir den effektiva skatten ungefär 1,065 procent på den del av kapitalunderlaget som överstiger grundnivån på 300 000 kronor.
Räkneexempel
| Sparkapital | Skattefritt | Beskattningsbart | Schablonintäkt (3,55 %) | Skatt (30 %) | Effektiv skatt |
|---|---|---|---|---|---|
| 100 000 kr | 100 000 kr | 0 kr | 0 kr | 0 kr | 0 % |
| 300 000 kr | 300 000 kr | 0 kr | 0 kr | 0 kr | 0 % |
| 500 000 kr | 300 000 kr | 200 000 kr | 7 100 kr | 2 130 kr | 0,43 % |
| 1 000 000 kr | 300 000 kr | 700 000 kr | 24 850 kr | 7 455 kr | 0,75 % |
| 2 000 000 kr | 300 000 kr | 1 700 000 kr | 60 350 kr | 18 105 kr | 0,91 % |
Räkneexempel: så mycket skatt betalar du
Säg att du har ett jämnt kapitalunderlag på 500 000 kronor på ditt ISK under 2026. Först dras den skattefria grundnivån bort: 500 000 − 300 000 = 200 000 kronor som är beskattningsbart. Schablonintäkten blir 200 000 × 3,55 % = 7 100 kronor. Skatten blir 7 100 × 30 % = 2 130 kronor för hela året, vilket motsvarar en effektiv skatt på cirka 0,43 procent av hela kapitalet.
Ju större innehav, desto närmare kryper den effektiva skatten mot taket på 1,065 procent, eftersom grundnivån då utgör en mindre andel av kapitalet.
Vad har förändrats jämfört med 2025?
Två siffror skiljer åren åt. Under 2025 var schablonintäkten 2,96 procent (statslåneräntan 1,96 procent den 30 november 2024 plus en procentenhet) och den skattefria grundnivån 150 000 kronor. För 2026 är schablonintäkten högre, 3,55 procent, men den skattefria grundnivån dubbleras till 300 000 kronor.
- Sparare med mindre kapital gynnas tydligt – den större skattefria nivån väger lätt tyngre än den något högre räntan.
- Brytpunkten där 2026 års skatt blir lika stor som 2025 års ligger runt 1 miljon kronor i kapitalunderlag.
- Över cirka 1 miljon kronor kan skatten bli något högre 2026 än 2025, eftersom den högre schablonräntan då får större genomslag.
Funderar du på vilken kontotyp som passar ditt sparande kan det vara värt att läsa om skillnaderna mellan ISK eller kapitalförsäkring innan du bestämmer dig.
Vanliga misstag och saker att tänka på
- Insättningar räknas in i underlaget. Varje insättning läggs till kapitalunderlaget för hela året, oavsett när på året du gör den. Ett vanligt missförstånd är att pengar som sätts in i december inte påverkar – det gör de.
- Att flytta in befintliga aktier räknas som en insättning. Överför du värdepapper från en depå till ett ISK betraktas marknadsvärdet som en insättning, och överföringen kan dessutom utlösa vinstskatt i depån.
- Du kan inte kvitta förluster på ett ISK. Eftersom enskilda affärer inte beskattas går det heller inte att dra av förluster, vilket är möjligt i en vanlig aktie- och fonddepå.
- Utländsk källskatt på utdelning. Utdelningar inom ISK ingår i schablonbeskattningen, men på utländska aktier dras ofta en källskatt som sedan kan avräknas. Hur det fungerar kan du läsa mer om i guiden om utdelning på aktier.
- Grundnivån delas mellan dina konton. De 300 000 skattefria kronorna gäller per person och sammanlagt för alla dina ISK, kapitalförsäkringar och PEPP-produkter – inte per konto.
Vem passar ett ISK för?
Schablonbeskattningen gör ISK fördelaktigt när marknaden över tid stiger mer än schablonräntan, vilket historiskt ofta varit fallet för ett brett, långsiktigt sparande. Då blir den låga, förutsägbara skatten billigare än vanlig vinstskatt, och ränta-på-ränta-effekten får verka utan att skatt dras vid varje affär. Vill du komma igång visar guiden om hur man köper aktier stegen för att öppna ett konto och lägga din första order.
Ett ISK passar däremot sämre om du förväntar dig låg eller negativ avkastning, eftersom du betalar schablonskatt även förlustår. Även vissa tillgångar, som fysiskt guld, ligger utanför ISK – där får du i stället titta på andra lösningar för att investera i guld. För den som vill kunna kvitta förluster kan en vanlig depå vara ett bättre val.
Friskrivning
Den här artikeln är enbart allmän och faktabaserad information om hur schablonskatten på investeringssparkonto beräknas 2026 och utgör varken skatterådgivning eller investeringsrådgivning. Skatteregler, räntor och belopp kan ändras, och din egen situation kan skilja sig. Dubbelkolla alltid aktuella uppgifter hos Skatteverket och ta del av oberoende konsumentinformation hos Konsumentverket och Finansinspektionen innan du fattar beslut om ditt sparande.
Referenskällor
Vanliga frågor (FAQ)
Hur mycket kan jag ha på ISK utan att betala skatt 2026?
Upp till 300 000 kronor per person är skattefritt 2026. Gränsen gäller ditt sammanlagda kapitalunderlag på ISK, kapitalförsäkring och PEPP tillsammans, inte per konto.
Vad är schablonräntan för ISK 2026?
Schablonräntan är 3,55 procent. Den räknas fram som statslåneräntan den 30 november 2025 (2,55 procent) plus en procentenhet, och kan aldrig bli lägre än 1,25 procent.
Måste jag deklarera mitt ISK?
Du behöver inte redovisa enskilda affärer. Banken lämnar en kontrolluppgift och schablonintäkten är förifylld i deklarationen, men det är klokt att kontrollera att uppgifterna stämmer.
Höjs eller sänks ISK-skatten 2026?
Det beror på hur mycket du har. För sparare under cirka 1 miljon kronor sänks skatten tack vare den högre skattefria grundnivån, medan den kan bli något högre för större innehav.
Betalar jag skatt på vinster och utdelningar i ISK?
Nej, inte var för sig. Både vinster och utdelningar ingår i den årliga schablonskatten. På utländska aktieutdelningar kan dock en källskatt dras, som ofta kan avräknas.
